Các nhà lãnh đạo trong ngành chia sẻ lời khuyên về các bài học để tìm hiểu trong thời kỳ suy thoái này – các chủ đề phổ biến bao gồm giảm thiểu rủi ro và cạm bẫy của đầu tư ngự trị trong lòng tham.
Nhận thức muộn màng về biểu thức là 20/20 liên quan đến tâm trí khi suy nghĩ về sự sụp đổ của tiền điện tử. Kể từ đỉnh tháng 2021 năm 70, Vốn Hóa Thị Trường tiền điện tử đầy đủ đã giảm khoảng XNUMX% giá trị và các nhà đầu tư tiền điện tử, bất kể họ mua sớm như thế nào, đang cảm thấy khó khăn.
Verena Ross, Chủ tịch Cơ quan Thị trường và Chứng khoán EU (ESMA), cho biết các nhà đầu tư nên coi vụ tai nạn là một “bài học cảnh báo” trong việc đưa tiền vào các tài sản không được kiểm soát, phù hợp với FT.
“Tôi nghĩ rằng có một câu hỏi thực sự về việc liệu nhiều người trong số đó [crypto assets] có sống sót hay không. . . Tôi hy vọng rằng một số nhà đầu tư này sẽ nhìn thấy điều này và có thể thực hiện một bài học thận trọng tối thiểu để đưa ra một số suy nghĩ về tỷ lệ tiền của họ mà họ đầu tư vào các kiểu tài sản này “.
Ross biết rằng ESMA đã cảnh báo các nhà đầu tư nhỏ lẻ vào đầu năm nay về những rủi ro nghiêm trọng đã cam kết đầu tư tiền điện tử, ngụ ý rằng tổn thất tài chính do suy thoái là do tự quyết định.
Mặc dù có một phần của sự thật trong đó, nhưng cũng có một sự đơn giản hóa quá mức của vấn đề vì một số lý do. Đầu tiên, các tài sản được quản lý cũng đang có xu hướng giảm vào thời điểm này. Và một sức hấp dẫn chính của đầu tư tài sản kỹ thuật số nằm ở tinh thần chống chính quyền của nó – đó là một số điều vượt qua hành động giá ngắn hạn.
Tuy nhiên, giá trị vẫn là thước đo đầu tiên để sống thành công hay thất bại, và ngay cả những người ủng hộ tiền điện tử trung thành nhất cũng đang cảm thấy nỗi đau khi nó đau – trong trình theo dõi danh mục đầu tư của họ.
Để thu hút sự gây dựng về vấn đề này, CryptoSlate đã liên hệ với một số nhân vật trong ngành để tìm ra những bài học nào sẽ được rút ra.
Các nhà lãnh đạo trong ngành chia sẻ suy nghĩ của họ về sự sụp đổ của tiền điện tử
Russell Starr, Giám đốc điều hành của công ty Sản phẩm giao dịch trao đổi trao đổi tiền điện tử (ETP) Valour, cảnh báo rằng “các kế hoạch làm giàu nhanh chóng” không hoạt động. Ông đã mở rộng điều này bằng cách nói rằng người dùng nên tiếp cận đầu tư tiền điện tử một cách trưởng thành hơn, đặc biệt là khi thực hiện thẩm định thích hợp.
Tất cả các thị trường đều di chuyển theo chu kỳ và dựa trên chiến lược đầu tư dựa trên “dự báo tăng trưởng lạc quan” là “cam chịu thất bại” tại một số thời điểm, Starr nói. Đó là như vậy, sự sụp đổ gần đây đã đóng đinh tầm quan trọng của việc nhận ra rằng thị trường tiền điện tử, giống như tất cả các thị trường, di chuyển theo chu kỳ.
“Cuộc suy thoái gần đây sẽ là một lời cảnh tỉnh cho một số nhà đầu tư – rằng tiền điện tử, mặc dù có nhiều đường băng và dư địa để phát triển, vẫn tiếp tục phải tuân theo các điều kiện thị trường theo chu kỳ giống hệt như tất cả các tài sản khác.”
Starr đã ký tên bằng cách nói rằng bài học quan trọng cần có trên tàu là ngự trị trong việc chấp nhận rủi ro và hài lòng với “lợi nhuận bền vững thực tế”.
Garry Krugljakow, người sáng lập và Giám đốc điều hành của GOGO Protocol và 0VIX, đã có một thông điệp tương tự với Starr, nói rằng kỳ vọng rằng thị trường sẽ tiếp tục leo lên cao hơn mãi mãi là sai lầm.
Krugljakow cũng biết rằng các biến số thị trường phát triển nhanh chóng thường không tính đến sức khỏe thị trường – khiến các nhà đầu tư mất cảnh giác. Xác định điều này bằng một ví dụ, Krugljakow cho biết, trong trường hợp của DeFi, các mô hình có sẵn (để đánh giá rủi ro và phân tích sức khỏe) thường không đánh giá “mức độ tín dụng” của người dùng, điều này có thể dẫn đến việc tiếp xúc quá mức.
“Ví dụ, nếu chúng ta thu hẹp phạm vi thành DeFi, tất cả chúng ta đều biết rằng sức khỏe và sự ổn định của hệ thống cho vay phụ thuộc vào giá trị tài sản thế chấp mà người đi vay cung cấp, nhưng, trong khi đánh giá rủi ro liên quan đến biến động giá tài sản đã được cải thiện, các mô hình thường không xử lý được khả năng cho vay và vay nhiều tài sản của người dùng.”
Bức tranh kinh tế vĩ mô
Tham gia vào phân tích nhà đầu tư, Michael Rosmer, Giám đốc điều hành và đồng sáng lập của DeFiYield, cho biết thời gian thị trường “thường là một nỗ lực không có kết quả.”
Nhắc lại câu ngạn ngữ rằng hiệu suất trong quá khứ không dự đoán được các biến động trong tương lai, Rosmer nhận ra rằng, không giống như các chu kỳ trước, ngành chứng khoán gần đây không kết thúc với một đỉnh cao. Do đó, mang lại cho các nhà đầu tư nhìn về phía trước điều này một cảm giác an toàn sai lầm. Bài học ở đây là gạt bỏ những kỳ vọng đã ăn sâu vào thị trường.
“Mọi người cũng tin rằng chúng tôi sẽ thấy một đỉnh cao, bởi vì điều đó đã xảy ra trong các chu kỳ trước đó. Nhưng suy nghĩ đó không nắm bắt được rằng hành vi của thị trường đã hỗ trợ những gì mọi người đang dự đoán và chuẩn bị cho, vì vậy thường thì những gì mọi người mong đợi xảy ra không có khả năng xảy ra “.
Mang lại lạm phát, Rosmer nhận xét rằng các nhà đầu tư cho rằng Lạm Phát gia tăng không chính xác tương đương với giá tài sản tăng. Tuy nhiên, như chúng ta đang chứng kiến hiện nay, lạm phát gia tăng đã dẫn đến những động thái diều hâu từ các ngân hàng trung ương và hiệu suất giá tài sản kém.
Khi làm tròn các mẹo của mình, Rosmer khuyên các nhà đầu tư nên ghi nhớ sự hưng phấn về giá cả, vì ông coi đó là chỉ báo số một của một thị trường rất nóng. Trong những thời điểm như vậy, cách chơi thông minh sẽ là giảm mức độ rủi ro của một người.
“Học cách đảo ngược các chu kỳ và suy nghĩ rủi ro khi thị trường đi xuống và leo thang, rủi ro khi thị trường tăng và có nguy cơ giảm, và phát hiện mối tương quan cao với sàn giao dịch chứng khoán cuối cùng.”
Bitcoin là tiền điện tử hàng đầu vì một lý do
Bitcoin nhìn chung đã hoạt động tốt hơn so với alts, mất khoảng 70% giá trị từ mức cao nhất mọi thời đại (ATH) vào tháng 2021 năm XNUMX. Ngược lại, những công ty giảm vốn hóa lớn đáng kể bao gồm Solana và Algorand, lần lượt giảm 87% và 92% so với ATH.
Về những bài học cần chú ý, Max Keiser nói, “không có bài học mới nào”, theo nghĩa là các nhà đầu tư lẽ ra phải học được từ những vụ tai nạn trước đó. Tuy nhiên, ông báo trước rằng những cá nhân vô đạo đức vẫn sẽ nhắm vào “một thế hệ mới của những kẻ ngây thơ, tham lam, hút máu”.
Vì lý do này, Keiser không ủng hộ các sản phẩm DeFi phức tạp, năng suất cao hoặc alt một cách bình thường. Thay vào đó, lời cảm ơn duy nhất để “thoát khỏi sự điên rồ” và bảo vệ bản thân là ở lại với Bitcoin tự giam giữ và hodl, Keiser nói.
Xem thêm: Cách Đăng Ký Và KYC Tài Khoản Sàn Bybit
